所谓碳交易市场的监管是指监管主体运用法律、经济及行政等手段，对碳排放权的初始分配、权利行使、权利交易等行为，及其他与碳排放权交易相关问题进行的监督和管理。建立有效的监管机制是碳交易市场健康运行的重要保障。
首先，从碳市场的交易对象来看，碳商品作为一种特殊的商品，其交易具有许多特殊性，传统的交易规则及监管制度不能适应碳市场监管的需要。
其次，从碳市场的运行来看，由于碳交易涉及多元主体，交易环节、交易方式和交易程序都比较复杂，需要建立有效的监管机制来保障其健康运行。从国内碳市场运行实践来看，我国的碳市场刚刚起步，作为新生的市场更有必要通过构建完善的监管制度，对其进行有效的监管。
最后，通过建立有效的监管机制，实行强有力的、透明的监管，能够降低碳市场上存在的多种风险，保证市场和公众对碳市场运行的信心。
应借鉴欧美碳交易市场监管的经验。
一是建立统一的碳交易监管体制架构。国外建立碳交易监管体制的经验表明，碳排放的监管主要由一个统一的排放权监管机构或者机构体系来负责。如欧盟的碳交易监管体制包括欧盟中央管理部门和各成员国政府环保部门两级架构、澳大利亚主要由独立价格监管仲裁庭负责、美国西部地区气候行动倡议（WCI）则建立了包括七个委员会的组织架构等等。
二是完善各职能部门间的分工协调机制。国外建立碳交易监管体制的经验表明，分工明确、权责清晰、协调配合是保障碳交易监管体制高效运行的关键。如美国西部地区气候行动倡议（WCI）设立的七个委员会在发展温室气体排放报告系统、指导碳交易市场发展和运转等方面均有明确的职责划分；德国排放权额度的计算审核和通知下达则分别由联邦环保局排放权交易部门和排放权管理部门负责等。
三是强化法律法规的约束机制。国外建立碳交易监管体制的经验表明，完善的碳交易监管体制需要相关法律和立法来配套和保障，以界定交易标的和交易主体、确定初始分配方式、规范交易秩序、明确法律责任等，从而保障碳交易市场的有序运行。如欧盟形成的主要以三项欧盟指令、两项计划及三项欧盟委员会规章组成的法律体系、澳大利亚的电力供应法修正案、加拿大的《空气清洁法案》等。
四是分阶段建立碳交易监管体制。国外建立碳交易监管体制的经验表明，碳交易监管体制的建立是一项长期的系统工程，随着经济、社会、环境条件的变化不断进行调整和完善。因此，建立碳交易监管体制不可急于求成，应分阶段、分层次推进，与时俱进地进行调整和完善。如新西兰通过修改法令等方式扩展机构职能、加拿大政府专门成立能源效率处负责帮助各部门节约能源和提高能效等。
首先，应构建科学的碳交易市场监管体系。
基于我国碳市场发展的现实情况，需要充分发挥政府监管、第三方机构监管和自我监督的各自优势，并实现各监管体系的有机结合。具体来看：
第一，构建政府监管体系。中央政府和地方政府应设立专门的监管机构，或者依托排放权管理与调剂中心等有关机构进行监管，国家发改委应发挥相应的监管作用。其职能包括：审核碳交易许可证发放机构；宏观调控碳交易市场定价；监管交易主体资格及其交易行为；界定交易所职能、交易规则等；授权第三方监管机构等。
第二，建立第三方监管体系。充分发挥非政府组织、独立的社会组织、交易所、行业协会、工会、消费者团体、智囊团、公众舆论和媒体对碳交易市场运行的监督作用。
第三，进行内部自我监管。如芝加哥气候交易所就实行严格的自律监管。通过交易所和交易主体内部自我监管来督促其自身的行为，提升碳市场交易监管水平。一是要在内部建立独立的监管部门，并做到监管主体在依法行使监督职权时，能切实排除一切外来干扰和阻力。二是要建立健全碳市场交易信息公开制度，用信息的公开来保证信息的可靠性，接受广大公众的监督，从而避免因信息的不对称而造成的信用危机。三是，严格执行对违反诚信道德行为的惩罚和责任追究制度。
其次，应明确碳交易市场的监管对象和内容。
具体来看：监管对象主要包括参与碳交易的企业、碳交易平台（碳交易所或碳交易公司）、中介组织、行业组织、相关金融机构等。
监管内容主要包括：参与碳交易企业和机构的资格是否合法；这些主体的交易行为是否合规；碳交易的流程是否合理；参与交易的企业是否严格按照统计标准和报表制度认真、及时报送企业基本情况和碳市场交易各项数据，是否迟报、漏报、虚报、瞒报，各项数据是否真实、准确。
最后，应不断完善碳交易市场的监管手段。
第一，规范碳交易信息披露制度。规范的碳交易信息披露是碳市场监管的前提和基础，是维护碳交易市场公开、公平、公正的根本保证。从国家的低碳政策，到碳排放总量控制、碳排放配额分配、许可证发放、交易规则、碳价格信息等等，都需要有一整套信息披露和公示制度。
第二，加快碳交易的法律法规和标准建设。碳交易法律法规的制定是保障碳市场发展壮大的必要条件。目前我国国内碳交易刚刚起步，相应的法律法规尚未建立。随着我国低碳经济的进一步发展，尤其是金融部门对碳商品的开发利用，碳交易风险将逐渐加大，碳交易的行为规范需要专门的法律法规来规范。建立碳排放交易的法规制度首先需要规定碳排放测量标准、不同行业的碳排放配额及交易规则与惩罚制度。同时，政府相关部门、行业组织和交易所等要加快制定碳交易的标准体系。还要根据中国的特殊国情，充分发挥行政手段的独特作用，但也要注意防止行政手段的副作用。
第三，加大监管力度，保障制度的有效执行。一是加强对碳交易登记注册的资格审查，杜绝虚假碳排放行为。二是采取抽查等方式核实碳排放的实际情况，记录核查数据，保证碳排放的真实性。三是对碳排放交易的竞价拍卖市场采取适度监管，对拍卖主体实行调查和评估，杜绝内幕交易的发生，保证价格的合理性。四是建立有效的惩罚机制，加大违规事件的惩罚力度。
（备注：《中国碳交易市场机制建设》全书由国务院发展研究中心资源与环境政策研究所副所长李佐军主编）
（本文系本报记者张丽敏根据《中国碳交易市场机制建设》第九章摘录）
